鸿沟和约之後，彭越攻克昌邑（在今山东省菏泽市巨野县和济宁市金乡县境內）旁二十多个城邑，缴获谷物十多万斛，用作汉军的军粮，而刘邦趁项羽退军之际率领汉军发起追歼在陽夏（今河南省周口市太康县）大破項羽率領楚军，俘虏楚国大将周将军及五千楚軍，刘邦到固陵（今河南省周口市太康县南）后，命令刘贾渡淮河，攻下寿春（今安徽省淮南市寿县），派人策反楚国大司马周殷。
此時，靳歙还在攻打济阳（今山东省济南市济阳区）的项悍並將其擊敗，隨後與劉邦會合陳縣（今河南省周口市淮阳县）夾擊項羽，灌婴在攻克彭城（今江蘇省徐州市）后还在平定彭城周边地区，得亚将周兰。宣曲侯丁义、汾阳侯靳强及投降的楚將灵常率先攻破固陵守軍大破钟离昧，项羽向南逃跑到陈县，刘邦与灌婴在颐乡（河南省周口市鹿邑县）会合，刘邦率领汉军主动出击（有周勃、樊哙、灌婴、靳歙、夏侯婴、蛊逢、丁义、靳强、灵常等将领），在陈下（今河南省周口市淮阳县）斩杀楚军十几个大将。项羽在陳下大败，陈公利几投降，汉军占领陈县。
漢軍陳下之戰勝利後，項羽已處於絕對劣勢。彭城已被灌婴攻占了，截断了他的退路，無法回江东老家，刘邦已派英布、刘贾攻占了寿春，而项羽的大司马周殷又在舒（古舒國，在今安徽省合肥市廬江縣）叛变，使项羽无法从这条路线撤往江东。北路、南路都不通，周殷以舒县的兵力屠戮了六县（今安徽省六安市），与英布一同北上攻打项羽，项羽继续逃跑，欲前往会稽（秦置会稽郡，郡治在吴县❲今江苏省苏州市城区❳）。 刘贾、周殷、英布攻下城父（今安徽省亳州市谯城区城父镇）堵截项羽，项羽逃到垓下，刘邦与刘贾、周殷、英布会合，韩信及彭越看到项羽大势已去，也前往垓下与刘邦会合。